金融工程及其在中国的应用研究

　　本书阐释了股票、债券、货币与外汇等各种金融基础工具，以及由它们衍生出来的远期合约、互换合约、期权合约的性质与特征，同时阐述了金融产品分解、组合、设计、开发、创新的金融工程原理、以及创生工具的演变规律；（zui）后进行了金融工程在我国股指期货套利、债券产品创新及其定价建模等领域中的应用研究。本书可作为高校经济管理类本科生、研究生、科研人员，金融从业人员、财务主管人员及社会投资者的参考读物。

　　谢一青，美国科罗拉多大学博尔德分校（University of Colorado Boulder） 经济学博士，现就职于上海社会科学院世界中国学研究所，曾任美国北达科他大学商学院和复旦大学经济学院助理教授。研究方向为国际经济学，发展经济学和金融学。担任Journal of Economic History，Oxford Economic Papers，Economic Inquiry，The World Economy，《世界经济》以及《经济学报》等著名学术期刊的匿名审稿人。主要论文发表于The World Economy，Southern Economic Journal，International Journal of Economic Theory，《世界经济》以及《复旦学报（社会科学版）》等。

前言

【第1篇 金融工程的基本工具】

第1章 基本的股权工具
第1节 基础的股权工具
第2节 股权远期
第3节 股权期货
第4节 股权期权
第5节 股票及其衍生资产的现代定价理论

第2章 基本的债券工具
第1节 基础的债券工具
第2节 债券期货
第3节 债务期权
第4节 债券期权的定价


第3章 基本的货币市场工具

第1节 基础的货币市场工具
第2节 远期利率
第3节 短期利率期货
第4节 短期利率期权


第4章 基本的外汇市场工具
第1节 即期外汇
第2节 外汇远期
第3节 外汇期货
第4节 外汇期权
第5节 外汇期权的定价

第5章 基本的金融互换工具
第1节 收益率曲线
第2节 互换特征与结构
第3节 利率互换与货币互换的价值


【第2篇 金融工程原理】

第6章 远期合约的创生原理
第1节 单纯远期合约组合
第2节 远期合约与互换合约组合
第3节 远期合约与基本期权组合

第4节 远期合约的分解
第5节 远期合约的设计与开发

第7章 互换合约的创生原理
第1节 互换合约的设计与开发
第2节 互换合约及与远期合约组合
第3节 互换合约与期权组合
第4节 互换合约的分解

第8章 期权的创生原理
第1节 期权的组合
第2节 期权的设计与开发



【第3篇 金融工程在我国的一些应用】

第9章 我国股指期货的创建及其作用
第1节 我国股票指数与股指期货
第2节 股指期货功能及其作用

第10章 完善市场和我国市场的股指期货定价原理
第1节 完善市场条件下的远期合约与期货合约的定价原理
第2节 适应我国股票指数期货市场的一般套利模型

第11章 我国股指期货期现套利策略的实现过程
第1节 股票指数现货的构造
第2节 股指期货套利成本分析
第3节 一种特定的期现套利

第12章 我国债券市场的创新开拓与产品的创设开发
第1节 我国债券市场的开拓
第2节 我国债券产品的开发及其创设

第13章 利率期限结构理论与模型
第1节 利率期限结构理论
第2节 利率期限结构模型
第3节 即时远期利率模型——HJM模型
第4节 多因子利率模型
第5节 利率期限结构模型在我国的适应性

第14章 适应我国债券的定价模型
第1节 债券定价的基本原理
第2节 单因子利率的债券定价模型
第3节 多因子利率的债券定价模型
第4节 常见的两因子利率债券价格模型
第5节 我国附息债券与零息票债券之间的定价关系

第15章 我国可回售、可赎回债券与可转换债券的定价模型
第1节 我国可回售债券的定价模型
第2节 我国可赎回债券和可回售、可赎回债券的定价模型
第3节 适应我国可转换债券的定价模型

附录