现代商业银行资产负债管理手册

　　资产负债管理是商业银行经营管理的核心内容，自2008年国际金融危机以来，银行经营环境已发生深刻变化，也要求银行资产负债管理因势而变，本书应时而作。本书在概述银行资产负债管理工作的认知逻辑和内容框架基础上，分理论准备和实践操作两部分，通过70余个导入问题启发读者思考，详细阐述了如何具体开展现代商业银行资产负债管理工作。本书内容全面，阐述详细，语言简练，案例丰富，富时效性，是对新时期商业银行资产负债管理这一银行核心管理内容的全局式指导，对于相关政策制定者，相关研究人员、相关工作人员具有很高的参考价值。

　　于东智，管理学（会计学）博士，中国农业银行香港分行副总经理。曾先后供职于中国人民大学商学院博士后流动站和中国工商银行博士后工作站、中国工商银行总行、中国农业银行总行。曾在《中国社会科学》《经济研究》等学术期刊发表论文多篇，出版多部专著及译著。

引言：银行资产负债管理工作的认知逻辑和内容框架 1
一、银行资产负债管理职能部门的定位1
二、履行银行资产负债管理职责的职能部门实践3
三、资产负债管理从业人员的知识储备5
四、资负管理职能部门的绩效评价8

上篇 理论准备

第一章 银行资产负债管理的挑战与趋势 12
一、商业银行资产负债管理面临的重要挑战13
二、商业银行资产负债管理的新趋势21

第二章 银行资产负债管理的理论框架 24
一、资产负债管理的对象24
二、资产负债管理的目标26
三、资产负债管理的原则28
四、资产负债管理的内容29
五、资产负债管理的工具与策略31

第三章 影响银行资产负债决策的宏观变量 37
一、“量”：银行间市场资金面的松紧程度38
二、“价”：市场利率的变化情况44
三、“险”：经济周期的运行状况与宏观调控47

第四章 读懂银行财务报表 54
一、银行基本报表内容及用途55
二、银行的盈利模式与资产负债特征的逻辑关系56
三、如何从报表把握银行盈利模式和资产负债特征 57

第五章 货币市场 65
一、货币市场的起源与发展66
二、货币市场的参与主体、市场构成及运行情况67
三、货币市场的功能、风险及监管74
四、货币市场日算规则77

第六章 收益率曲线 79
一、收益率的类型79
二、收益率曲线的形态和变化84
三、收益率曲线的影响因素87
四、利率掉期曲线89

第七章 衍生金融工具 91
一、衍生金融工具的起源与发展91
二、衍生金融工具的种类与规模92
三、衍生金融工具在商业银行的应用94
四、衍生金融工具的风险与监管101

第八章 资产证券化 103
一、资产证券化的起源及发展104
二、资产证券化的种类111
三、资产证券化实际运用113

下篇 实践操作

第九章 资产负债管理委员会 118
一、组织架构和委员构成118
二、主要职能122
三、运作方式124

第十章 资产负债管理政策制度体系和策略实施 129
一、资产负债管理政策制度体系129
二、资产负债管理策略132
三、资产负债策略分析133

第十一章 流动性风险管理 141
一、流动性风险管理的重要性142
二、商业银行流动性风险管理的治理架构148
三、商业银行流动性风险管理的管理对象150
四、商业银行流动性风险管理的管理工具和方法154
五、商业银行流动性风险管理的监测和报告168
六、银行流动性风险管理的发展趋势169

第十二章 商业银行的银行账簿利率风险管理 171
一、银行账簿利率风险的识别172
二、利率风险计量179
三、压力测试183
四、利率风险的管控186
五、利率风险的监测和报告189
六、领先实践的银行账簿利率风险管理191

第十三章 汇率风险管理 193
一、汇率风险的识别194
二、汇率风险的计量196
三、汇率风险的压力测试199
四、汇率风险的管控200
五、汇率风险的监测和报告201
六、领先实践的汇率风险管理202

第十四章 定价管理 204
一、内部资金转移定价管理204
二、外部定价管理214

第十五章 资本管理 220
一、银行资本的来源与功用221
二、认识银行资本的三个维度225
三、监管资本国际标准的演进历程228
四、商业银行资本管理实践239

第十六章 资产负债组合管理 252
一、资产组合管理252
二、负债组合管理254
三、资产负债匹配管理256
四、资产负债组合管理的应用261
五、利率市场化进程中美国商业银行资产负债管理转型借鉴263
六、中国香港银行业在利率市场化进程中的资产负债管理转型借鉴267

第十七章 资产负债管理系统建设 272
一、系统框架和构成内容273
二、实施方法275
三、系统成败的关注点281

附录一 资产负债管理常用术语
附录二 资产负债管理指引最终指引（英国金融服务管理局，2011年1月）
附录三 国际基准利率改革的进展、影响及对策
一、国际基准利率改革的基本情况
二、对商业银行外币业务经营管理的主要影响
三、商业银行的应对措施

参考文献 317
后记