巴塞尔协议3：全球银行业的大挑战

　　巴塞尔银行监管委员会颁布的被称为《巴塞尔协议3》的新资本充足率规定是一系列监管标准。巴塞尔委员会的监管活动分为两个主要时期，即2007-2011年国际金融危机之前和之后。这一危机从根本上改变了审慎监管的意义，其结果就是《巴塞尔协议3》的出台。在《巴塞尔协议3：全球银行业的大挑战》中，Chorafas全面审视《巴塞尔协议3》的优缺点。《巴塞尔协议3》是成功还是失败，目前我们还不清楚。但不容争辩的是，《巴塞尔协议3》条例的实施，将为银行业，尤其是大型全球银行带来重要的长期影响。

　　游春，江苏建湖人，应用经济学博士后、社会学博士后，高级经济师、曾在《中国管理科学》等学术期刊发表论文百余篇主要研究兴趣集中于小微金融服务、金融机构风险管理、社会保障、主要译著包括《社区银行战略》、《巴塞尔新资本协议与中小企业融资》、《信用担保机构与中小企业融资》等。迪米特里斯·肖拉法（Dimitris N.Chorafas），自1961年开始，迪米特里斯·肖拉法（Dimitris N.Chorafas）就为金融机构和公司企业的战略规划、风险管理、计算机和通讯系统以及内部控制提供建设性的咨询建议。超过8000名银行、企业高管和政府官员都参加过他在美国、英国、德国、意大利、亚洲和拉丁美洲国家举办的研讨会。Dr.Chorafas的著作多达150本，每一本都很受欢迎，其中一些著作被译成16种语言。

第一部分 金融危机倒逼监管改革
1 巴塞尔协议Ⅲ：概述和警示
巴塞尔资本协议Ⅲ概览
建立在现代监管基础上的理念
细节决定一切
这本书为读者提供了什么
第二部分 全球金融的永恒运动
2 金融和银行业是时间的运动机器
中央银行行长的三重窘境
“新经济”对金融时间机器的影响
扩张金融市场和它们的阴谋
新型金融工具及其挑战
监管条例与衍生品市场的复杂性不匹配
资金暗池、特殊目的工具和闪电崩盘
说客的活动
3 全球性银行和系统性风险
全球化金融不是国际贸易的分支
全球银行业的挑战及金融稳定委员会（FSB）
全球危机和系统风险的蔓延
监管套利
在巴塞尔协议Ⅲ下投机一级资本是犯罪行为
因太大而无法挽救的银行应该让它倒闭
4 巴塞尔协议Ⅲ是大让步而不是创举
巴塞尔协议Ⅲ不应该重复巴塞尔协议Ⅱ的错误
或有可转换工具
形成中的新监管条例的概况
对资本充足性的管理责任
通过套利和投机与巴塞尔协议Ⅲ博弈
递延税资产（DTAs）：日本阻碍资本充足的方式
少数股东权益、抵押贷款服务、应急资本、养老金赤字、无形资产和杠杆
比率
第三部分 巴塞尔协议Ⅲ与全球风险概念
5 有可能对不断变化的全球金融市场进行监管吗
自从上古时代，就存在对监管机构的需求
监管者的兵工厂从未真正建好
银行业已经领先监管者吗
哪种组织和结构对全球监管是有效的
重新定义重要的支柱2风险
市场纪律的概念和信用违约互换（CDS）的贡献
董事会对合规性的监视
6 资本充足率和流动性：问题出在它们的细节
除非我们已从这次危机中吸取教训，否则我们会犯同样的错误
至关重要的一级资本
反周期资本缓冲事件和信贷泡沫
保证流动性比目前可用的流动性更大：流动性覆盖（ LCR）和净稳定资金
比率（NSFR）
是面对困难的时候了：银行必须筹集现金
偿债能力，流动性和大量证券化效应
7 宿主问题、作祟的银行家和监管者
宿主问题定义
金融全球化并不轻松
来源国标准适用于东道国吗
宿主问题是金融一体化的核心
……
第四部分 风险管理需要新的文化
第五部分 巴塞尔协议Ⅲ应强调央行的大幅开支