自从1997年第一次出现银行与运营商共同推出的基于短信的移动银行业务，移动银行数据业务就开始存在了。到1999年底，全球范围内已经推出总共30多种移动银行业务——短信和WAP（无线应用协议）{Durlacher研究，1999，p.41。}。对银行和金融机构来说，移动网络拓展了他们的业务范围，同时还得到了节省经营成本的好处。移动银行业务还被视为固网银行或（有声）电话银行业务的下一步。根据移动运营商的观点，银行业务还会带来增加移动通信量的机会。终端用户可获得的好处就是能够随时随地进行银行业务的操作。
对安全的顾虑和技术上的局限都意味着很多移动银行业务在以短信或WAP方式提供账户信息方面仍然受到限制。在3G服务下，这些顾虑可以得到消除，因为安全与认证标准将会实施，移动银行将更被市场接受{扬基集团，1999，p.2。}。人们普遍认为PKI（公用密钥基础设施，一种使用数字证书的非对称加密技术）以及数字签名的使用能够提供移动商务所必需的安全保障水平。数字签名在实施时可把智能卡——SIM（用户身份识别卡）或一张单独的卡——作为密码令牌。
◆ 标准移动银行业务
尽管有对安全的顾虑，仍然已经可以使用一些几乎是全方位的移动银行业务，如芬兰商业银行（Merita Bank）的基于WAP的服务。这家银行的所有用户都能用他们的手机获得银行账户余额的信息、支付账单、买卖股票和其他金融投资品以及购物。用户们使用同样的用户ID和（随机产生的）密码，用银行的电话和网络界面使用银行业务。芬兰商业银行有自己的WAP网关，用户可直接拨号至银行。换句话说，在这种情况下移动银行业务的使用是各运营商相互独立的。
◆ 可能的新移动银行业务
与任何3G服务一样，想要详尽列出移动银行业务的清单是不可能的。有些现如今看起来不同寻常的移动银行业务其实仍然是一些简单的3G服务，致力于使时间和空间消失，同时授权设备（Machines），扩展个人对金钱的看法，实现5M中的所有部分——移动（Movement）、时刻（Moment）、我和我所在的组织（Me）、钱（Money）、各种设备（Machines）。
◆ 提款机中的手机电子钱包
有一种可能的服务是访问提款机提取现金。把一张银行卡放入提款机之后提取现金并不奇怪，因而也没什么理由拒绝设计这样一种能够凭着3G手机和个人银行账户访问提款机并提取现金的3G服务。
◆ 借钱给朋友
另一种已出现的需求就是把钱借给朋友或亲戚。同样，如果给朋友发送短信息是可能的，那么双方通过手机与银行服务的接口进行银行交易同样是可能的，于是将不会再有技术上的原因导致不能直接把钱借给朋友了，实际上这使真正意义上的自助全球银行服务成为可能。
◆ 付款
有了3G，很多银行服务都可自动完成。电费账单将会发送到你的3G手机，因为支付授权提示了应当还款的期限。另外，你也可以设置另一个还款日。只要简单地点击“确认”和输入PIN（个人身份识别码）就能完成授权支付，全过程只需几秒钟。如果对未付账单有疑问，可以使用“点击通话”服务，直接连线电力公司的客服人员。对用户来说，这项服务应当是免费的，或作为某项订阅服务的一部分。若这种服务总是标准3G服务包中的一部分将会是最理想的。电力公司将可节省几百万美元的行政和邮寄费用，且能在每位用户授权付款后第一时间接到通知。这样能够合理预见账单的还款日。运营商可对支付账单的发送收取费用，从而开创另一个收益来源。在这样的情况下，银行、电力公司和运营商之间需要形成一种三方合作关系。每一方都应在整个过程中各司其职，使移动银行业务对订阅用户来说是无缝的和方便使用的。
在多数网络市场中，电子商务在实施之前都要首先建立网上银行。现在在无线世界里，也形成了同样的发展模式{扬基集团，1999，p.15。}。虽然现在GPRS和3G技术可能无法显著提高移动银行业务的内容（虽然实用性会提高）， 终端用户使用移动银行业务将为很多其他应用的开发做准备，尤其是移动商务和微支付（或“手机钱包”）。终端用户或许会通过使用“严肃的”应用（如移动银行或股票报价信息）来证明他们的移动网络/3G终端购买决策是正确的，但事实是他们使用更频繁的可能是娱乐服务。这也是日本手机服务中出现的普遍现象。
